آیت‌الله حاج سید میرزا مهدی شیرازی از مراجع تقلید مقیم شهر کربلا، در بهمن ماه 1339 بدرود حیات گفت. پس از درگذشت وی، فرزندش آیت‌الله سید محمد شیرازی ــ که در سنین جوانی بود ــ مدعی اجتهاد و مرجعیت گشت و موفق شد که برخی مریدان پدر را به سوی خویش جذب نماید. اجتهاد وی از سوی مراجع نامدار نجف و کربلا مورد تخطئه قرار گرفت، با این همه وی با اتکاء به برخی پیروان خویش، به فعالیت های خود در عراق، کویت و ایران تداوم بخشید و پس از مرگ وی نیز، در ابعادی به ظاهر گسترده‌تر ادامه یافت.